รอบด้านตลาดหุ้น - บล.บัวหลวง

Home

Daily Research

รอบด้านตลาดหุ้น - บล.บัวหลวง

Tuesday, 04 February 2014 09:28

สรุปภาพตลาด

Down and up

เมื่อวานขึ้นดีกว่าคาด แต่เราคงแนวโน้ม ย่อสลับเด้งต้นสัปดาห์ แล้วลงกลางสัปดาห์ โดยวันนี้คาดลงตามภูมิภาค แนวรับ 1,283/1,268 จุด แนวต้าน 1,295/1,300 จุด

ระยะสัปดาห์ ใครที่ซื้อหุ้นตามแนะนำ จากการปรับฐานเมื่อปลายเดือน มค. โซน 1,280-1,250 จุด แนะถือ/ซื้อเมื่อย่อ (แนวรับหลัก 1,250 จุด) โดยคาดย่อแล้วเด้งจันทร์อังคาร ส่วนกลางสัปดาห์ลง พฤหัสศุกร์มีลุ้นปรับขึ้น ปัจจัยหนุน จะมาจาก คาดไม่มีเหตุการณ์รุนแรงจากการขอคืนพื้นที่ชุมนุมสัปดาห์นี้ และ 6 กพ.ลุ้นคำวินิฉัยศาลแพ่ง กรณีถอน พรก.ฉุกเฉิน, เก็งผลประกอบการ บจ.ไทยและการประกาศปันผล ส่วนปัจจัยลบ-วิตกเพดานหนี้สหรัฐฯ (คาดยืดเวลาสำเร็จแบบนาทีสุดท้ายเหมือนครั้งก่อนๆ), การเมืองในประเทศรุนแรงเกินคาด กลยุทธ์แนะ Switching เข้าหุ้นหลุมหลบภัย Laggard play, หุ้นรายได้อิงต่างประเทศ และหุ้นปันผลสูง

หุ้นแนะนำ PSL BANPU

ปัจจัยที่มีผลต่อตลาดฯ

(*) การเมือง: 5 กพ.ศาลนัดฟังคำวินิจฉัยหมายจำแกนนำ กปปส., 6 กพ. ศาลแพ่งนัดชี้ คำร้องขอถอน พรก.ฉุกเฉิน

(-) เมื่อวาน US ISM Mfg มค.ดิ่งเหลือ 51.3 แย่กว่าคาดที่ 56 จาก 57, EU PMI มค. 54 ดีกว่าคาดที่ 53.9 (จากเดือนก่อน 52.7), ไทยรายงานเงินเฟ้อ 1.93% สูงกว่าคาดที่ 1.8% จาก ธค. 1.7% y-y (ตลาดยังคงมองว่าทั้งปีเงินเฟ้อมีแนวโน้มชะลอลง (เงินฝืด) และมอง กนง.ยังมีโอกาสลดดอกเบี้ย), อินโดนีเซีย ดุลการค้า +USD1.5 พันล้าน ดีกว่าคาด USD 0.7 พันล้าน (จาก 0.8) ตัวเลขเกินดุลการค้าของอินโดนีเซียดีกว่าคาดหนุนคลายวิตกวิกฤตเศรษฐกิจอาเซียน

(+) วันอังคาร ธ.กลางออสเตรเลีย คาดคงดอกเบี้ย 2.5%, วันพุธ US ISM ภาคบริการ +53.7 จาก 53, GDP 4Q13 อินโดนีเซียคาด +5.4% จาก 5.6%, วันพฤหัส ECB และ BOE ประชุมคาดคงดอกเบี้ย 0.25% และ 0.5% พร้อมทั้งคงมาตรการกระตุ้นเศรษฐกิจ, ฟิลิปปินส์ คาดคงดอกเบี้ย 3.5%, วันศุกร์ US การจ้างงานฯ คาดเพิ่ม 1.8 แสนรายจาก 7.4 หมื่นราย ส่วนอัตราว่างงานคงที่ 6.7%

(+) ตรุษจีน Effect: ตลาดหุ้นจีนหยุดถึง 6 กพ. ฮ่องกง มาเลเซีย เปิดพรุ่งนี้ ไต้หวันหยุดถึง 4 กพ. (ราคาสินค้าโภคภัณฑ์ (ถ่านหิน) และค่าระวางเรือลงช่วงสั้น และจะกลับมาเพิ่มขึ้นใหม่จากการ Re-stocking หลังวันหยุดยาว, MS ออกรายงานวันนี้ คงคำแนะนำ Overweight กลุ่ม Cyclical play (Commodity) ที่เชื่อมโยงเศรษฐกิจโลก)

(-) กม.เพดานหนี้ สหรัฐฯ ที่ยืดมา จะสิ้นสุด 7 กพ. นี้

(*) หุ้นมีข่าว +PSL (ที่มาคร้าก์สันส์) คำสั่งต่อเรือเทกองใหม่ปี 2013 ลดลงครึ่งหนึ่งจากปี 2010 ที่ 300 metric ton และสัญญาค่าระวางเรือ Capesize ในปี 2013 เฉลี่ยอยู่ที่ USD16,000 เพิ่มขึ้นเป็น USD20,000 และผู้เช่าเรือทำสัญญาระยะยาวเพิ่มขึ้น เราคาดสะท้อนแนวโน้มอุตสาหกรรมเรือเทกองมีแนวโน้มกลับมาเป็นขาขึ้นรอบใหม่เริ่มปีนี้ / +IVL ข่าวซื้อ PHP Fibers GmbH (PHP) ผู้ผลิต HVA เราคาดเป็นบวกต่อราคาหุ้น (ดูรายงาน) / +KCE ประชุมนักวิเคราะห์เราปรับกำไรปี 2014 ขึ้น 21% ราคา TP ใหม่ 28 บ. (ดูรายงาน)

Investment theme:

กลุ่มอาหาร-ส่งออก กลุ่มที่มีรายได้อิงจากต่างประเทศ CPF TUF GFPT DELTA HANA BJCHI

หุ้นปันผลสูง: AI ปันผลพิเศษจากกำไรขาย IPO คาด DPS 1.3-1.6 บ., คาดการปันผลงวดปี 13 หักระหว่างกาล DELTA (DPS 2.7-2.9 บ.), HANA (0.94), KTB (0.82), TISCO (2.4), TTW (0.35 actual)

วิกิจ ถิรวรรณรัตน์ Tel. (662) 618-1336

ปัจจัยที่มีผลกระทบต่อตลาด

สหรัฐประกาศตัวเลขการผลิตอุตสาหกรรมเดือนม.คร่วง

สหรัฐประกาศตัวเลขการผลิตอุตสาหกรรมเดือนม.คร่วงไปที่ 51.3 จุด (ต่ำกว่าที่นักวิเคราะห์คาดที่ 56.5 จุด) สาเหตุจากอากาศหนาวผิดปกติ ตัวเลขดังกล่าวถือว่าแย่ที่สุดในรอบ 8 เดือนโดยคำสั่งซื้อลดลงไปที่ 51.2 จุดจากเดือนธ.คที่ 64.4 จุด ขณะที่เฟดยังประเมินว่าตัวเลขสหรัฐปีนี้จะขยายตัวได้ดี การปรับตัวลงของตัวเลขการผลิตน่าจะเป็นผลชั่วคราวเท่านั้น อย่างไรก็ดี หลังจากการประกาศตัวเลข แรงเทขายทำกำไรตลาดหุ้นสหรัฐกดดัชนีฯปิดลง 2% เมื่อวานนี้ (Bloomberg)

เงินเฟ้อชะลอตัวตามเศรษฐกิจไทย

น.ส.อุรวี เงารุ่งเรือง รองปลัดกระทรวงพาณิชย์ เปิดเผยถึงดัชนีราคาผู้บริโภคทั่วไปของประเทศ หรืออัตราเงินเฟ้อ ซึ่งเดือนมกราคม 2557 เท่ากับ 106.46 สูงขึ้น 1.93% เมื่อเทียบกับเดือนธันวาคม 2556 ซึ่งสูงขึ้นในอัตราที่ชะลอตัว อยู่ที่ 0.42% ซึ่งถือเป็นอัตราเงินเฟ้อที่สูงขึ้นในอัตราชะลอตัวติดต่อกันเป็นปีที่ 3 จากสัญญาณเศรษฐกิจที่ชะลอตัวในช่วงไตรมาสที่ 4 ของปีที่แล้ว เนื่องจากเดือนมกราคม ซึ่งตรงกับเทศกาลตรุษจีน ประกอบกับราคาสุกรมีชีวิตหน้าฟาร์มสูงขึ้นและสภาพอากาศแปรปรวนทำให้สุกรโตช้า จึงส่งผลให้ราคาเนื้อสุกรปรับตัวเพิ่มขึ้น (หนังสือพิมพ์บ้านเมือง)

คลังเพิ่มวงเงินกู้จ่ายหนี้ข้าว 4 หมื่นล้านบาทจับตากรุงไทยประชุมวันนี้-ให้สินเชื่อหรือไม่

รายงานข่าวจากกระทรวงการคลัง เปิดเผยว่า นาย กิตติรัตน์ ณ ระนอง รองนายกรัฐมนตรี และรมว.คลัง ได้สั่งการให้เร่งกู้เงินเพื่อนำมาจ่ายค่าข้าววงเงิน 1.3 แสนล้านบาท โดยเร็วที่สุด หลังต้องล้มการประมูลครั้งแรกวงเงิน 2 หมื่นล้านบาท เมื่อสัปดาห์ที่ผ่านมา เพราะสถาบันการเงินที่เชิญเข้าประมูลส่วนใหญ่ไม่ยื่นซองประมูล และในรายที่ยื่นประมูลก็เสนออัตราดอกเบี้ยสูงเกินกว่า 10% ถือเป็นการปฏิเสธให้กู้ทางอ้อม ทำให้นายกิตติรัตน์ไม่พอใจมาก (หนังสือพิมพ์ข่าวสด)

ท่องเที่ยววูบ-แอตต้าชี้ครึ่งปีสูญ 8.2 หมื่นล้านบาท

นายสุทธิพงศ์ เผื่อนพิภพ นายกสมาคมไทยบริการ ท่องเที่ยว (ทีทีเอเอ) เปิดเผยว่า จากเหตุการณ์ทางการเมืองในประเทศที่ยืดเยื้อและยังไม่มีความชัดเจน ทำให้การเดินทางของตลาดนักท่องเที่ยวขาออก (เอาต์บาวด์) อาจลดลงราว 30% และยอมรับว่าการปิดศูนย์ราชการที่แจ้งวัฒนะ ทำให้การทำพาสปอร์ตต้องใช้เวลานานขึ้น ส่งผลกระทบต่อบริการทัวร์เล็กน้อย เนื่องจากสัดส่วนลูกค้า 40% ของตลาดเอาต์บาวด์เป็นกลุ่มที่ต้องทำเล่มใหม่ครั้งแรกหรือแทนเล่มเดิมที่หมดอายุ (หนังสือพิมพ์ข่าวสด)

ชัยพร น้อมพิทักษ์เจริญ Tel. (662) 618-1330-1

รายงานวันนี้

หุ้น: KCE คำแนะนำ: ซื้อ ราคาเป้าหมาย (บาท): 28.00

เราคาดว่าบริษัทจะรายงานกำไรหลักและกำไรสุทธิไตรมาส 4/56 ทำสถิติสูงสุดใหม่ แม้ว่าจะอยู่ในช่วงโลว์ซีซั่น

ลูกค้ากลุ่มยานยนต์จะเป็นปัจจัยหนุนยอดขายในปีนี้ บริษัทให้แนวทางรายได้อย่างต่ำ 1 หมื่นล้านบาท สำหรับปี 2557

เราปรับเพิ่มประมาณการกำไรปี 2557 ขึ้น 21% มาอยู่ที่ 1.3 พันล้านบาท เนื่องจากภาระดอกเบี้ยจ่ายที่ลดลงและสมมติฐานอัตรากำไรขั้นต้นที่เพิ่มสูงขึ้น

ราคาเป้าหมาย ณ สิ้นปี 2557 ของเราเพิ่มขึ้นเป็น 28 บาท เรายังคงคำแนะนำ ซื้อ

นักวิเคราะห์: จินดารัตน์ เล้าทวีรุ่งสวัสดิ์

กลุ่ม: ปิโตรเคมี คำแนะนำ: เพิ่มน้ำหนักการลงทุน ราคาเป้าหมาย (บาท): -

สัปดาห์ที่แล้ว ราคาผลิตภัณฑ์ปิโตรเคมีส่วนใหญ่ปรับตัวลดลง เนื่องจากต้นทุนแนฟทาปรับตัวลดลง (ในทิศทางเดียวกับราคาน้ำมันดิบ), อุปทานที่เพิ่มมากขึ้น และแรงซื้อที่ชะลอตัวเนื่องจากวันหยุดเทศกาลตรุษจีน

ส่วนต่างราคาโอเลฟินส์อ่อนตัวลงต่อเนื่องจากสัปดาห์ก่อน

ส่วนต่างราคา HDPE และ MEG เพิ่มสูงขึ้นจากสัปดาห์ก่อน

ส่วนต่างราคาพีวีซียังคงปรับตัวสูงขึ้นต่อเนื่อง

นักวิเคราะห์: สุพพตา ศรีสุข

หมายเหตุ: รายงานดังกล่าวเป็นเพียงเนื้อหาโดยสรุป สามารถอ่านรายละเอียดเพิ่มเติมได้ในรายงานฉบับเต็ม

Technical Analysis

Security: DTAC

Position: ซื้อ

เป้าหมาย : 102/104

Stop loss: < 93.5

Reason: ราคาหุ้นปรับตัวลงมาแล้วทั้งสิ้น 20% คาดหมายสัญญาณฟื้นตัวจากแนวรับบริเวณ 90 ซึ่งเคยเป็นจุดต่ำสุดเดิมในอดีต ขณะที่ RSI ส่งสัญญาณเตือนช่วงปลายทางขาลง Bullish divergence

Security: TUF

Position: ซื้อ

เป้าหมาย : 74/76

top loss: < 68

Reason: เป็นหุ้นที่โดดเด่นในกลุ่มการเกษตร เนื่องด้วยส่งสัญญาณแข็งแกร่งมากกว่าตลาด ขณะที่รูปแบบหลักประเมินสัญญาณดีดตัวจากแนวเส้นค่าเฉลี่ย 10 และ 25 วัน

Security: BJCHI

Position: ซื้อ

เป้าหมาย : 41/42

Stop loss: < 36

Reason: แนวโน้มแกว่งตัวในทิศทางขาขึ้น มองโอกาสในการเข้าซื้อเมื่อหุ้นสามารถยืนปิดเหนือเส้นค่าเฉลี่ย 10 และ 25 วัน เพื่อลุ้นขึ้นทดสอบแนวต้านเดิม 41-42

Security: TOP

Position: ขาย

Reason: หุ้นมีความเสี่ยงของการปรับลงหลังจากหลุดเส้นค่าเฉลี่ย 25 วัน ยืนยันสัญญาณลักษณะ Bearish Engulfing (กราฟแท่งเทียนสีดำปกคลุมเต็มแท่ง)

Security: PTTEP

Position: ขาย

Reason: ราคาหุ้นปิดต่ำหลุดแนวรับสำคัญที่ 155 โดยมีสัญญาณเตือนหรือแนวโน้มการอ่อนตัวลงจากเครื่องมือ MACD ตัดเส้น signal line ลง

Security: TISCO

Position: ขาย

Reason: หุ้น LH อยู่ในข่ายที่ต้องระวังมากขึ้นเนื่องจากโมเมนตัมลดลง ขณะที่ราคาหุ้นปิดต่ำทำจุดต่ำสุดใหม่ในรอบ 2 สัปดาห์ สอดคล้องกับการปรับตัวลงของเครื่องมือ RSI

ธนรัตน์ อิศรกุล Tel. (662) 618-1334

โดย บมจ.หลักทรัพย์ บัวหลวง ประจำวันที่ 4 ก.พ. 2557

Written by :